قيمة المشورة المالية لاحتياجاتك الاستثمارية

مع تقدُّم التكنولوجيا وزيادة إمكانية الوصول إلى موارد الاستثمار عبر الإنترنت، قد يكون من المُغري إدارة شؤونك المالية كلّها بمُفردك. وعلى الرغم من أن القيام بذلك قد يُؤدّي إلى إلغاء رسوم الاستشارات، فإن التكاليف المُحتملة لاستراتيجيات الضرائب غير الفعّالة، وارتفاع نفقات الاستثمار، وضعف بناء المحفظة، والقرارات التي تحكمها العواطف قد تفُوق تلك الوفورات بكثير. وبالنسبة للأفراد والعائلات ذات الثروات الفائقة، يمكن للتعقيد المالي أن يجعل المشورة المهنية ذات قيمة كبيرة.

تستكشف سلسلتنا المُكوّنة من جزأين قيمة المشورة المالية والطرق العديدة التي يمكن لمهني، مثل مستشار ثروات في شركة كورينت، أن يُساعدك من خلالها في بناء الثروة، وإدارتها، وحمايتها. وأظهرت الدراسات أن المُستشارين عادةً ما يُقدّمون قيمة هائلة لعملائهم. كما تُقدّر الأبحاث التي أجرتها Morningstar  وVanguard  أن المُستشار يُضيف في المتوسط ما بين 2% و5% من القيمة.¹ وحتى التحسينات التي تبدو مُتواضعة في صافي العائدات يمكن أن يكون لها تأثير كبير على تراكُم الثروة بمرور الوقت. فبالنسبة لأصحاب الثروات الطائلة على وجه الخصوص، قد تُعادِل كل نقطة مئوية من القيمة المُضافة - المُتراكمة على مدى سنوات عديدة - مبلغًا نقديًا كبيرًا.

في هذه المقالة، نُركِّز على كيفية قيام المُستشار بإنشاء استراتيجية استثمار مُنضبطة ومُصمّمة لتلبية أهدافك والحفاظ عليها، مع أخذ قُدرتك على تحمُّل المخاطر، والظروف الضريبية، والخطة المالية الأوسع نطاقًا في الاعتبار. وفي مقالنا المُصاحب، نستكشف القيمة المُضافة من التخطيط المالي، بما في ذلك التأمين، وضريبة الدخل، والتقاعد والتخطيط العقاري.

فوائد إدارة الاستثمار المهنية 

من المفاهيم الخاطئة الشائعة أن القيمة الأساسية لأي مُستشار هي قُدرته على اختيار استثمارات أفضل.

وفي حين أن أبحاث الاستثمار الصارمة والقُدرة على التكيُّف مع بيئات السوق المُتغيّرة مهمة، إلا أنها تُمثّل مُكوِّنًا واحدًا فقط من مُكوِّنات الاستثمار الناجح على المدى الطويل. ويمكن للمستشار إضافة قيمة من خلال مزيج من بناء المحفظة، وإدارة الضرائب، والتنفيذ المُنضبط، والتوجيه السلوكي، والإشراف المُستمر. لنُلقِ نظرة على كل من هذه الإجراءات المهمة ذات القيمة المُضافة.

التخصيص الاستراتيجي للأصول: من 0.30% إلى 0.4550% من القيمة الإضافية 

يُعد كل من تحديد تخصيص الأصول المُناسب والحفاظ على التنويع الهادف أساسًا لأي استراتيجية استثمار فعّالة، ومع ذلك غالبًا ما يتم تجاهلهما.

حيث يُصمّم المُستشار محفظة مُتنوّعة تنوُّعًا جيدًا لتتحمّل بيئات السوق والبيئات الاقتصادية المُختلفة من خلال الجمع بين الاستثمارات التي قد تُحقّق أداءً مختلفًا في ظل ظروف مُختلفة. وبالنسبة للمُستثمرين أصحاب الثروات الفائقة، قد يشمل ذلك تخصيصًا مدروسًا عبر الأسواق العامة والخاصة، والأسهم، والدخل الثابت، وفئات الأصول الأخرى.

ولا يتمثّل الهدف في زيادة العوائد فحسب، بل في السعي للحصول على إمكانية العوائد الأكثر مُلاءمة لمستوى المخاطر الذي ترغب في تحمُّله وتستطيع تحمُّله. كما تُوفّر الخطة المالية الشاملة منظورًا قيّمًا حول مقدار المخاطر التي يتعيّن عليك تحمُّلها بالفعل لتحقيق أهدافك - والمُقايضات المُحتملة لتحمُّل مخاطر أكثر أو أقل.

التنفيذ الفعّال من حيث التكلفة والوصول: 0.20%+

تُحدّد Vanguard التنفيذ الفعّال من حيث التكلفة كمُكوِّن مهم للقيمة التي يمكن أن يُقدّمها المُستشارون. ويشمل ذلك إدارة نفقات الاستثمار، والحد من التداول غير الضروري، وتنفيذ المحافظ الاستثمارية مع التركيز على العوائد بعد الضرائب وبعد الرسوم.

وبالنسبة للمُستثمرين أصحاب الثروات الفائقة، يمكن للحجم أن يُوفّر مزايا إضافية. قد تتمكّن الشركات التي تتمتّع بقوة شرائية كبيرة من توفير الوصول إلى فئات أسهم استثمارية مُنخفضة التكلفة أو التفاوض على أسعار أكثر مُلاءمة بشأن استراتيجيات استثمارية مُعيّنة. ويمكن أن يكون الوصول ذا قيمة عالية في الأسواق الخاصة، حيث يكون تشتُّت العوائد كبيرًا بين المديرين من المستوى الأعلى الذين يصعُب الوصول إليهم، ومديري المستوى الأدنى. على سبيل المثال، قد تختلف عوائد الأسواق العامة بنسبة 3% تقريبًا فقط بين مديري المستوى الأعلى والأدنى، بينما قد تختلف عوائد الأسواق الخاصة بنسبة تزيد عن 14%.

الكفاءة الضريبية: من 0.20% إلى 1%

يُعد بناء الثروة هدفًا استثماريًا مهمًا، ولكن الحفاظ على تلك الثروة من خلال الإدارة الضريبية المدروسة يمكن أن يكون بنفس القدر من الأهمية. حيث يعرف المُستشار الخبير كيفية دمج الاعتبارات الضريبية في بناء المحافظ الاستثمارية وقرارات الاستثمار. وبالنسبة للعائلات ذات الثروات الفائقة التي تمتلك أنواع حسابات مُتعدّدة وأصولًا كبيرة خاضعة للضريبة، يزداد تنسيق موقع الأصول عبر المحفظة تعقيدًا، ولكنه قد يكون مُمارسة قيّمة للغاية. ²

التدريب السلوكي: من 1% إلى 2%+

أحد الجوانب المهمة التي غالبًا ما يتم تجاهلها في القيمة التي يُقدّمها المُستشار هو مُساعدتك في إدارة الجانب العاطفي للاستثمار. وعندما تكون أموالك على المحك، فمن السهل أن تتحكّم العواطف في استثماراتك. على سبيل المثال، في أوقات الرواج وجني المكاسب الكبيرة، قد تتجاهل المخاطر المُحتملة أو تستثمر في وقت لاحق لتجنُّب تفويت العوائد الكبيرة المُحتملة. حيث يُصبح الجشع مُغريًا، وهو ما يدفع إلى تحقيق المزيد من المكاسب. وعلى العكس من ذلك، إذا تسبّبتْ قوى السوق في انخفاض قيمة أسهم مُعيّنة، فقد تشعر بالذُعر وتبيع بخسارة، على الرغم من أن الانخفاض قد يكون مُؤقتًا ومن المُحتمل حدوث انتعاش. وكلا النوعيْن من السلوك يمكن أن يكونا مُدمّريْن ويتسبّبا في خسارتك لأموالك. 

يمكن أن يقع المُستثمرون أيضًا ضحية لعقلية القطيع - الميل إلى اتّباع تصرُّفات الآخرين بدلًا من الاعتماد على خطة استثمارية مُنضبطة. وقد يُؤدّي الاستثمار الشائع إلى الخوف من فوات الفرصة، في حين أن الأخبار السلبية أو التعليقات على وسائل التواصل الاجتماعي يمكن أن تخلق ضغطًا واسع النطاق للبيع.

حيث يُقدّم المُستشار الماهر منظورًا هادئًا، وعقلانيًا، وموضوعيًا خلال هذه الفترات، ممّا يُساعدك على التمييز بين ضوضاء السوق قصيرة الأجل والتغييرات الهادفة في توقُّعاتك المالية طويلة الأجل. وربما الأهم من ذلك هو أن المُستشار يمكنه أن يُساعدك في الحفاظ على انضباطك عندما قد يُؤدّي اتّخاذ القرارات الذي تُحرِّكه العاطفة إلى تقويض خطتك المالية.

إعادة توازن المحفظة: من 0.10% إلى 0.35%

نظرًا للتحيُّزات السلوكية التي ينتهجها الكثير من الناس، فإن من الضروري اتّباع نهج إعادة توازن مُنضبط لإزالة العواطف من الاستثمار. وقد تكون إعادة التوازن المُنتظم للمحفظة في الأسواق الجيدة والسيئة على حدٍ سواء وسيلة لإجبارك على الشراء بسعرٍ مُنخفض والبيع بسعرٍ مرتفع. 

ومع ذلك، بالنسبة للمُستثمرين أصحاب الثروات الفائقة، تكون إعادة التوازن أكثر دقّة من مُجرّد الشراء والبيع من أجل العودة إلى المُخصّصات المُستهدفة. كما يجب مُراعاة التبعات الضريبية، والمراكز المُركّزة، واحتياجات السيولة. وهذا سبب آخر يجعل إدارة المحافظ ذات الكفاءة الضريبية واستراتيجيات التخفيف الضريبي مهمة للغاية في خلق مرونة ضريبية إضافية لإعادة التوازن.

نحن هنا من أجلك

يمكن للمُستشار الموثوق به تقديم الخبرة، والانضباط، والرؤية اللازمة لإدارة العديد من القرارات المُترابطة التي تُصاحب الثروات الكبيرة. وبدءًا من إنشاء المحفظة الاستثمارية والاستثمار الفعّال ضريبيًا، إلى التدريب السلوكي وإعادة التوازن المُستمرّة، يمكن أن يُساعد المُستشار في ضمان بقاء استراتيجيتك الاستثمارية مُتوافقة مع أهدافك المالية الأوسع نطاقًا. 

وعلاوة على ذلك، تضم شبكتنا خبراء آخرين، بما في ذلك المُتخصّصون في الضرائب، ومُخطّطو التركات، والمحاسبون والمحامون، لتقديم الدعم والخدمات الشاملة الإضافية. كما يمكن أن يُؤدّي طلب المشورة المهنية إلى توفير المزيد من وقتك للتركيز على الأمور الأكثر أهمية بالنسبة لك، مع المُساعدة في بناء مستقبل مالي أقوى لك ولأسرتك. اتصل بنا اليوم للبدء.

¹ لأغراض تعليمية فقط. تنطوي أنواع الاستثمارات المُختلفة على درجات مُتفاوتة من المخاطر، بما في ذلك خسارة رأس المال المُحتملة. لا يُعد الأداء السابق مُؤشّرًا على النتائج المستقبلية.

² https://www.kkr.com/insights/clearer-view-private-equity

عن المؤلف